I 1920-talets Peking samlas en grupp begåvade artister för att visa sina konster. Deras utmaning: att återskapa ett legendariskt trolleritrick.

Kina i början av 900-talet under Tangdynastins sista år. Det är dagen före Chong Yang-festivalen och det kejserliga palatset fylls med gyllene blommor. Men bakom den vackra fasaden utspelas en maktkamp mellan kejsaren, hans tre söner och kejsarinnan. Förräderi, svek och passion ställer make mot maka och far mot söner.

En ung man med enastående Tai Chi-färdigheter hamnar i en mycket lukrativ underjordisk kampsportsklubb.

Under Qing-dynastin återvänder krigshjälten Su Qi-Er till sin fru och nyfödda barn med en dröm om familjeliv och en egen Martial Art-skola. Men hans fridfulla tillvaro splittras fullständigt då hans hämndlystna halvbror, Yuan Lie, attackerar honom och kidnappar hans son. Räddad av sin fru och doktor Yu beslutar sig Su för att bättra på sin teknik så att han kan besegra Yuan Lie och återförena sin familj. Su behärskar snart "The art of Drunken Boxing" och legenden om Su Qi-Er kan börja.