Fem år har gått sedan Freddy Kreuger sändes tillbaka till helvetet. Nu plågas återigen en tonåring på Elm Street varje natt av hemska mardrömmar. Om Freddy lyckas ta kontroll över pojkens kropp kommer han att återvända från de döda och bringa död och ondska över hela staden.

Livet har börjat återgå till det normala efter dom ohyggliga massmorden i den lilla byn Gatlin. I grannstaden Hemingford tar innevånarna hand om de "oskyldiga" överlevande barnen. Allt är lugnt och stilla och barnen lever i harmoni med dom vuxna. Kvällstidningsreportern John Garrett anländer till staden med sin son Danny för att skriva om dom fasansfulla händelserna. Så en natt börjar mardrömmen om igen. En fullt frisk man störtblöder till döds. En gammal kvinna krossas av sitt hus. Stadens doktor skärs i strimlor av sina egna instrument. Det enda sättet att stoppa det onda är att förgöra det där det lever - ute i majsfälten.